一、产品要素
托管人 | 招商银行股份有限公司上海分行 |
管理人 | 上海郁泰投资管理有限公司 |
成立规模 | 满3000万可成立,总规模3亿元 |
结构化比例 | 优先级与劣后级之比例为8:1,普通投资人认购优先级,特定投资人认购劣后级 |
投资期限 | 1+1+1 年,一年期起,每满一年可申请赎回一次 |
认购级别 | 优先级 |
认购费 | 0.5% |
投资方向 | 投资于稀土行业并购(包括稀土矿产、稀土贸易上下游企业),稀土战略储备、稀土出口贸易、稀土企业上市等。资金闲置期间,管理人可以在资产管理计划合同约定的范围内运用。 |
开放与赎回 | 本资产管理计划为开放式,包含申购开放日和赎回开放日。 申购开放期:自计划成立之日起三个月内自由开放,三个月后每1个月进行一次申购开放。 赎回开放期:投资人投资期限每满12个月时可申请赎回一次 管理人有权根据资管计划的募集情况以及所投项目的运行情况决定另行设立开放期。 |
认购起点 | 100万起,按10万的整数倍递增 |
是否可转让 | 可以 |
收益分配 | 持有期限每满一年分配一次收益,期满分配本金和剩余收益 |
二、预期净收益
核算期限内优先级预期净收益=固定收益部分+浮动收益部分
· 预期净收益(固定收益部分)
优先级计划份额持有人的固定收益根据其计划份额持有期限分阶段享有不同的预期收益率,如下表: |
认购区间 | 第一年 | 第二年 | 第三年 |
100万元≤认购金额<300万元 | 10% | 12% | 15% |
300万元≤认购金额 | 12% | 14% | 15% |
· 预期净收益(浮动收益部分)
投资者在投资期内每年均可获得上不封顶的浮动收益。
当本计划在核算期限内总收益率达到一定比例时,按下表比例提取优先级份额持有人的浮动收益:
资管计划每期在核算期限内总收益率 | 提取比例(累进提取) |
低于【R优/M总】(含) | 0 |
【R优/M总】-50%(含) | 60% |
50%以上 | 40% |
三、投资策略
1、通过组合投资等多种方式降低项目投资和管理风险。
2、国资委直属大型国企吉林省经济贸易发展(集团)公司提供回购承诺并保证流动性支持。
3、结构化设计:优先级与劣后级比例为8:1,劣后级出资11%作为劣后级资金;优先级客户优先分配本金收益,劣后级在优先级足额获取本金和收益之前不得进行分配,充分保障优先级投资者本金及收益的安全。
4、对于所投资项目均需要提供必要的担保措施、或签署对赌条款、或附条件的回购条款,以保证投资本金及预期最低收益的可实现性。
四、收益分配来源
本计划收益分配来源于所投项目产生的未来现金流,包括但不限于参与国家稀土收储计划获得的收益,稀土出口贸易经营性收益,稀土企业整合、上市带来的所有者权益收益等。
五、产品亮点
1. 重点行业:国家重点关注战略性行业,受到国家政策指引,未来稀土市场发展前景广阔
2. 按年浮动收益:预期投资收益=固定部分+浮动部分,浮动收益每年可获、上不封顶
3. 充足安全垫:优先劣后比为8:1,劣后资金保障优先级投资人本金和固定收益部分的获得
4. 期限灵活:投资期限每满12个月可赎回,期限灵活,保证资金流动性
5. 经验丰富:国企背景管理人资管规模超50亿,稀土行业管理经验丰富,往期相关稀土行业投资回报丰厚,所有项目0损失
6. 项目监管:招商银行监控项目风险,保障项目安全